FIM DO PRIMEIRO CICLO

Esta comunicação encerra o ciclo de dois anos da MyStockIdeas, que iniciou em 31 de dezembro de 2019 e terminou em 31 de dezembro de 2021.​​ 

O portefólio da MyStockIdeas teve início cerca de 3 meses antes do​​ aparecimento da pandemia, mais precisamente em 31 de dezembro de 2019. Quando o impacto da pandemia se tornou evidente, a MyStockIdeas reagiu rapidamente vendendo todas as suas ações. A rapidez da reação, antecipando um grande​​ crash​​ nas bolsas, evitou danos maiores.

A perceção de que havia muitas ações baratas disponíveis no mercado fez com que a MyStockIdeas voltasse a investir apenas algumas semanas após o primeiro​​ crash. Essa decisão - que na altura foi contracorrente - viria a revelar-se bastante benéfica para a MyStockIdeas, devido sobretudo à aquisição da​​ Farfetch. Esse investimento só não foi perfeito porque vendemos demasiado cedo: a Farfetch foi vendida com 95% de retorno em 11 de junho de 2020, por $ 14.62, um preço muito abaixo do máximo de $ 65.88/ação que a cotada viria a registar em fevereiro de 2021.​​ 

Passados dois anos, a MyStockIdeas apresenta um ganho de 78.4%, um resultado positivo que sai reforçado pelo facto de ter sido alcançado com um risco reduzido. Classifico o risco desta forma, por​​ causa do perfil das empresas em que investimos (número reduzido de​​ start-ups​​ ou ações tecnológicas) e da quantidade do dinheiro empregue (durante grande parte do tempo, o dinheiro investido representou menos de 60% do total do dinheiro da carteira).​​ 

Em relação ao segundo ponto, interessa referir que o resultado de 78.4% representa a soma dos efeitos associados às duas fatias, ie, à​​ fatia de 60% do dinheiro investido com a fatia de 40% do dinheiro não investido.​​ Dado que a fatia de 40% do dinheiro não investido apresentou,​​ obrigatoriamente, um retorno nominal nulo, então as ações adquiridas pela MyStockIdeas apresentaram, obrigatoriamente,​​ um retorno médio muito superior a 78.4%.

SEGUNDO CICLO

O blogue entrará, agora, numa fase diferente, que perdurará durante todo o ano de​​ 2022.

A MyStockIdeas tem sido fruto de uma grande paixão, mas também de disciplina e espírito de sacrifício, que têm permitido que eu dedique diariamente algumas horas ao projeto e obtenha os resultados desejados. Só assim tem sido possível conciliar esta​​ atividade exigente com a minha atividade profissional principal, ligada à engenharia.

A MyStockIdeas tem sido gerida de forma ativa. Por detrás das 80 análises publicadas nestes dois anos, estão centenas de outras empresas analisadas. Mas agora sinto que é​​ altura de elevar um pouco mais a 'fasquia', pelo que decidi tirar uma pós-graduação na área dos investimentos. Isso permitirá aumentar o meu grau de conhecimento, entre outras vantagens. No entanto, será impossível conciliar esta formação com a MyStockIdeas, pelo menos no formato atual.

A MyStockIdeas não vai acabar. O compromisso para 2022 passará por continuar a gerir o blogue, mas de uma forma passiva. Isso significa que apenas serão publicadas novas análises pontualmente e que os novos conteúdos serão​​ sustentados, sobretudo, nas análises já publicadas e na gestão do portefólio existente.​​ 

Acredito que, mesmo com uma gestão passiva, a MyStockIdeas conseguirá apresentar um desempenho melhor que o mercado em 2022.

No final de 2022, conto retomar o ritmo de​​ trabalho atual, convicto de que o percurso da MyStockIdeas ainda agora começou.

PORTEFÓLIO

Conforme foi comunicado aos subscritores, o portefólio da MyStockIdeas apenas sofreu uma alteração desde a última atualização: passou a incluir a​​ Yalla, com um investimento correspondente a 5% da carteira inicial (5000€).

No total,​​ a MyStockIdeas apresenta um ganho de 78.4% desde a data de início do portefólio (31/12/2019) e 28.4% desde o início de 2021,​​ mostrando um desempenho bem superior ao do índice global​​ SP&1200​​ (40.5% desde 31/12/2019).

Temos apenas 52.6% do dinheiro investido atualmente.

Numa situação normal, teríamos mais de 70% da carteira investida.​​ Continuamos a assumir uma posição defensiva​​ devido ao elevado volume de incertezas que existem atualmente. Estas incertezas estão relacionadas, sobretudo, com a evolução da pandemia, com a paragem gradual dos estímulos financeiros e com os sinais de sobrevalorização do mercado.

O quadro seguinte apresenta a situação do portefólio da​​ MyStockIdeas a 31 de dezembro de 2021:

A figura seguinte apresenta a taxa de desconto estimada para cada uma das posições (diferença do valor atual face ao valor intrínseco) assim como os​​ stopLoss​​ definidos atualmente.

Boas decisões!

Os portfólios​​ da MyStockIdeas são constituídos por carteiras de ações criteriosamente selecionadas a partir de um conjunto alargado de empresas. Esta seleção resulta das conclusões das análises efetuadas pela MyStockIdeas, disponíveis na página “Análises” deste site, sendo adquiridas as empresas cujo preço das ações está abaixo do seu valor intrínseco.

A MyStockIdeas iniciou o primeiro portefólio em 31 de dezembro de 2019. Este portefólio é composto principalmente por ações nacionais e norte-americanas de vários tipos de​​ indústrias.

Os portefólios iniciaram com um investimento de 100 000 €. Este investimento vai sendo aplicado à medida que vão sendo identificadas novas oportunidades de investimento.